بررسی استراتژی های معاملات سودآور رمزارزی در بازار خرسی| کدام پروژه ها را انتخاب کنیم؟

بازار؛ گروه بین الملل: با آغاز و ادامه روند ریزش بازار رمزارزها از اواخر سال ۲۰۲۱ به این سو و البته شدت گرفتن آن با شکست پروژه هایی چون ترا، ۳AC و اخیرا نیز صرافی FTX که از ماه مه سال جاری آغاز شده، تقریبا می توان گفت که کم و بیش، همه در این بازار طی سال جاری متضرر شده و یا دستکم، سود چندانی نکرده اند.

اکنون که بسیاری از پیش بینی ها برای بازگشت بازار در سه ماهه آخر سال میلادی با شکست مواجه شده و حتی بسیاری از فعالان بازار نیز نسبت به آینده بازار در سال آینده میلادی ابراز شک و تردید کرده اند، این سوال مطرح است که چه باید کرد؟ آیا باید بازار را تا مدتی نا معلوم رها کرده و یا به فعالیت در آن ادامه داد. اگر پاسخ به این سوال مثبت است، فعالیت ها باید به چه گونه ای باشد تا کمترین ضرر متوجه فعالان بازار شود؟

پیش از پاسخ دادن به سوالات بالا، ذکر این نکته بسیار ضروری است که در هر صورت (حتی در دوران صعودی بودن بازار) رمزارزها در زمره دارایی های ریسک پذیر قرار داشته و هیچگاه نمی توان مدعی شد که این گونه دارایی ها عاری از ریسک و یا حتی کم ریسک هستند. این در حالیست که اساسا بازارهای مالی، بازارهایی ریسک پذیر بوده و این نکته حتی در مورد طلا به عنوان یک دارایی سنتی نیز صدق می کند. البته، ضریب این ریسک در بازارهایی چون بورس داخلی و بین المللی و یا رمزارزها به مراتب بیشتر خواهد بود.

اکنون بهتر است به چند استراتژی مناسب در خصوص فعالیت در بازار رمزارزها طی دوران رکود و خرسی بودن بازار بپردازیم.

نقد بمانید

بهترین استراتژی برای فعالیت در بازارهای خرسی، نقد ماندن به صورت تتر یا دلار عادی است. یعنی بهتر است تا زمانیکه از رسیدن بازار به نقطه خرید امن مطمئن نشده اید، نسبت به هرگونه فعالیت در این بازار بپرهیزید. زمانی که از بازگشت بازار مطمئن شدید، می توانید با خیال راحت تر و البته به صورت پله ای وارد معاملات خرید شده و پوزیشن های لانگ را مد نظر قرار دهید. با اینحال، اگر از معاملات دلار سر رشته کافی دارید، می توانید نسبت به خرید و فروش تتر در بازارهای داخلی کشور اقدام نمایید. چنین معاملاتی اگرچه سود کمی به نسبت رمزارزهای پر نوسان دارند، ولی در عوض سرمایه شما از گزند ریزش های شدید در امان خواهد بود.

البته در نظر داشته باشید که علیرغم دلار فیات (عادی) ارزش تتر را علاوه بر قیمت روز دلار، میزان دامیننس تتر و وضعیت بازار رمزارزها نیز تعیین کرده و همواره شاهد اندکی اختلاف قیمت میان قیمت دلار قیات و دیجیتال در بازار هستیم.

از جفت ارزها استفاده نمایید

جفت ارزها وتوکن های LP حاصل از آنها در حقیقت ترکیب دو ارز هستند که معمولا از آنها برای سپرده گذاری (Staking) استفاده می شوند. مزیت بزرگ این جفت ارزها این است که در صورت ریزش یا افزایش قیمت یکی از ارزها، ارز دوم شما جبران ضرر یا کسب سود خواهند کرد.

اما در بازارهای خرسی، پیشنهاد کارشناسان این است که حتما یکی از ارزهای جفت خود را دلار در نظر بگیرید. از آنجا که جفت ارزها بر مبنای قانون ۵۰ – ۵۰ تشکیل می شوند، به عنوان مثال می تونید جفت ارز BNB – USDT (بایننس کوین – تتر) را ببندید تا خرید امن داشته باشد.

اتخاذ استراتژی DCA

استراتژی DCA (Dollar Cost Averaging) یا همان استراتژی میانگین دلار، یکی از روش های فعالیت در بازارهای راکد و خرسی رمزارزی است. البته این استراتژی مختص بازار رمزارزها نیست؛ ولی یکی از پر کاربردترین استراتژی ها برای این بازار طی چنین موقعیت هایی است.

اگر بخواهیم ساده بیان کنیم، در این استراتژی خریداران فارغ از اینکه وضعیت فعلی بازار چگونه است، با دید بلند مدت وارد بازار شده و معتقدند که قیمت بیت کوین یا آلتکوین ها در گذر زمان افزایش داشته و چنین سرمایه گذاری منتهی به ضرر نخواهد شد.

لذا در هر ریزش شدید بازار، این دسته از سرمایه گذاران اندکی وارد شده و بخشی از دارایی های دیجیتال مد نظر خود را خریداری می کنند. البته در صورت اتخاذ این استراتژی نیز باید قانون ورود پله ای را رعایت فرمایید.

به سراغ پروژه های قدرتمند بروید

ریزش شدید بازار رمزارزها حتی منجر شده تا پروژه های قدرتمندی مانند بایننس کوین، GMX یا Apex نیز ناشی از جو حاکم بر بازار با ریزش های بعضا شدید روبرو شده و در حال حاضر، این پروژه ها با ۵۰ الی ۷۰ درصد زیر قیمت دوران اوج خود معامله می شوند. اما به لحاظ فاندامنتال، ریزش قیمت چنین پروژه هایی دال بر بی اعتباری آنها نیست.

لذا سرمایه گذاری روی چنین رمزارزهایی برای بلند مدت می تواند مفید و سودآور باشد. همچنین، تجربه یک سال گذشته ثابت کرده که پروژه های قدرتمند هیچگاه به یک دهم یا کمتر از ارزش قیمت اوج خود نرسیده و نمی توان آنها را ورشکسته دانست. با باد داشته باشیم که به عنوان مثال، رمزارزی مانند بایننس کوین دو سال پیش تنها حدود ۵۰ دلار قیمت داشته و امروز با همه ریزش قیمت، حدود ۳۰۰ دلار یعنی شش برابر قیمت یاد شده ارزش دارند.

از مشتقات قراردادهای هوشمند استفاده نمایید

استراتژی های زیادی برای استفاده از مشتقات قراردادهای هوشمند برای اطمینان از کسب سود در بازارهای نزولی و جانبی وجود دارند. به عنوان مثال، استفاده از راهکارهایی برای ایجاد اختیار معامله فروش نزولی (bear put spread) وجود دارند که به شما امکان می‌دهد زمانی که ارزش یک دارایی سقوط می‌کند، با قفل کردن قیمت فروش خوب با نرخ پایین، درآمد کسب کنید.

اختیار فروش نزولی با خرید قرارداد اختیار فروش و در عین حال فروختن همان تعداد قرارداد اختیار فروش مربوط به همان دارایی با تاریخ انقضای یکسان و با قیمت اعمال (strike price) کمتر است.

حداکثر سود به دست آمده در این استراتژی برابر با اختلاف بین دو قیمت اعمال منهای هزینه خالص قراردادها است.

البته بخش سخت ماجرا این است که این استراتژی‌ها چندان عملی نمی‌شوند. میزان مدیریت و نوع موقعیت معاملاتی می تواند باعث ایجاد یا شکست این نوع معاملات شود. لذا چننی معاملاتی می توانند به شرط احتیاط در بازار نزولی سودآور باشند.

در نهایت، پیشنهاد ما این است که در صورت از دست دادن بخش قابل توجهی از دارایی های خود در بازار رمزارزها، تنها کاری که می توانید انجام دهید، صبر و خسته نشدن از شرایط بازار است.

در نظر داشته باشید که در بازارهای مالی، برندگان نهایی آن دسته از کسانی هستند که درست مانند بازی شطرنج، صبر پیشه کرده و با چینش استراتژی صحیح، در زمان مناسب حرکت و سود خود را از بازار کسب می کنند.

لذا، خسته شدن از شرایط طاقت فرسای فعلی بازار می تواند به عنوان سمی مهلک برای سرمایه گذاران عمل کرده و آنها را وادار به اتخاذ تصمیمات هیجانی در وقت نا مناسب مانند فروش دارایی های خود با ضرر فراوان و در اوج ریزش بازار می کند.